Hầu hết các nhà giao dịch đều vô tình phát hiện ra mức thuế giao dịch tương lai, thường là trong năm có lợi nhuận đầu tiên khi họ nhận ra rằng họ không bị ảnh hưởng bởi mức thu nhập thông thường. Không giống như cổ phiếu hoặc tiền điện tử, hợp đồng tương lai được hưởng tỷ lệ phân chia 60/40 đặc biệt theo Mục 1256: 60% bị đánh thuế dưới dạng lãi vốn dài hạn, 40% dưới dạng ngắn hạn. Điều này xảy ra bất kể bạn giữ vị trí đó trong ba phút hay ba tháng.
- Tại sao thuế đối với hợp đồng tương lai lại khác nhau
- Hiểu quy tắc thuế 60/40 (Chia lãi vốn)
- Cách Hoa Kỳ phân loại hợp đồng tương lai (Mục 1256)
- Thuế suất tương lai so với thuế suất cổ phiếu và tiền điện tử
- Ví dụ về cách tính thuế lợi nhuận trong tương lai
- Bạn nộp những mẫu đơn nào?
- Mark-to-Market so với Mục 1256 - Sự khác biệt chính
- Mẹo để tối đa hóa hiệu quả thuế với tư cách là nhà giao dịch hợp đồng tương lai
- Bạn có nên sử dụng CPA cho thuế giao dịch tương lai không?
- Phần kết luận
- Câu hỏi thường gặp
Tại sao thuế đối với hợp đồng tương lai lại khác nhau
Chính phủ đã tạo ra các quy định đặc biệt cho các công cụ phái sinh khi các nhà giao dịch ngày càng quá thông minh với các chiến lược thuế. Thay vì chơi trò đánh đòn bằng kế toán sáng tạo, họ chỉ đưa ra ưu đãi trả trước cho hợp đồng tương lai.
Giao dịch tương lai là gì liên quan đến các hợp đồng có đòn bẩy mà hầu hết mọi người nắm giữ trong thời gian ngắn: ngày hoặc tuần, không phải năm. Nếu không có Mục 1256, các nhà giao dịch tích cực sẽ phải đối mặt với toàn bộ lãi suất ngắn hạn (lên tới 37%) cho mỗi giao dịch. Tỷ lệ chia 60/40 mang lại sự cứu trợ to lớn, đặc biệt đối với những người giao dịch thường xuyên, những người sẽ bị phá hủy bởi tỷ lệ thu nhập thông thường.
Hãy nghĩ theo cách này: trong khi những người giao dịch chứng khoán trong ngày trả mức giá tối đa cho mọi thứ, thì những người giao dịch hợp đồng tương lai lại được hưởng chiết khấu tích hợp. Đó không phải là tổ chức từ thiện; nó được thiết kế để giữ cho thị trường phái sinh luôn hoạt động và thanh khoản.
Hiểu quy tắc thuế 60/40 (Chia lãi vốn)
Đây là nơi mà thuế suất giao dịch tương lai trở nên thú vị. Mỗi đô la lợi nhuận sẽ tự động chia đôi: 60% phải đối mặt với tỷ lệ lãi vốn dài hạn (0%, 15% hoặc 20% tùy theo thu nhập), trong khi 40% phải chịu lãi suất ngắn hạn (khung thuế thông thường của bạn từ 10% đến 37%).
Hãy chạy số thực. Bạn kiếm được 10.000 USD khi giao dịch hợp đồng tương lai E-mini S&P. IRS tự động tạo ra 6.000 USD lợi nhuận dài hạn và 4.000 USD lợi nhuận ngắn hạn. Nếu bạn ở trong khung 24%, bạn sẽ phải trả 15% cho phần dài hạn ($900) cộng với 24% cho phần ngắn hạn ($960), tổng cộng là $1.860.
So sánh điều đó với giao dịch chứng khoán trong ngày: khoản lợi nhuận 10.000 đô la tương tự sẽ được hưởng với tỷ lệ 24% đầy đủ (2.400 đô la). Bạn vừa tiết kiệm được $540 và đó chỉ là trên một giao dịch.
Đối với những người mới bắt đầu kiếm được khoảng 5.000 đô la hàng năm, số tiền tiết kiệm được thậm chí còn tốt hơn. Những người ở mức thấp hơn có thể chỉ phải trả tổng cộng 600 USD nếu họ đủ điều kiện hưởng lãi suất dài hạn 0%. Các nhà giao dịch khối lượng lớn kiếm được 50.000 USD có thể trả khoảng 9.300 USD thay vì 18.500 USD theo mức thuế thông thường.
Vẻ đẹp của việc điều trị theo thị trường? Bạn không thể đánh lừa hệ thống bằng cách giữ các vị thế trong năm mới. Ngày 31 tháng 12 là thời điểm đóng cửa dù bạn có muốn hay không; IRS coi mọi thứ đều được bán theo giá thị trường hợp lý.
Cách Hoa Kỳ phân loại hợp đồng tương lai (Mục 1256)
Không phải mọi hợp đồng tương lai đều được trải thảm đỏ. Mục 1256 bao gồm các hợp đồng tương lai được quy định trên các sàn giao dịch đủ điều kiện, quyền chọn chỉ số trên diện rộng và một số hợp đồng ngoại tệ nhất định. Những gì bị loại trừ? Hợp đồng tương lai chứng khoán đơn lẻ và hầu hết các công cụ phái sinh không cần kê đơn.
Việc phân loại này quan trọng vì nó cho phép cả xử lý 60/40 và tính toán tự động theo giá thị trường. Nếu không có trạng thái Mục 1256, bạn sẽ gặp khó khăn khi theo dõi thời gian nắm giữ thực tế giống như một nhà giao dịch chứng khoán. các ngày hết hạn hợp đồng tương lai trở nên không liên quan vì mọi thứ đều được xử lý như nhau.
IRS kiểm soát chặt chẽ trình độ chuyên môn. Hợp đồng phải giao dịch trên các sàn giao dịch đã đăng ký CFTC hoặc nhận các quy định về doanh thu cụ thể đối với các địa điểm ở nước ngoài. Không có dẫn xuất miền Tây hoang dã nào có được lợi ích này.
Thuế suất tương lai so với thuế suất cổ phiếu và tiền điện tử
Sự tương phản là tàn bạo đối với các nhà giao dịch trong ngày. Người giao dịch chứng khoán và tiền điện tử trong ngày phải trả tiền tỷ lệ thu nhập bình thường lên tới 37% trên mọi lợi ích. Các nhà giao dịch tương lai có cách tiếp cận tổng hợp.
| Loại tài sản | $20,000 Profit Tax | Tỷ lệ hiệu quả | Tiết kiệm hàng năm so với tương lai |
| Hợp đồng tương lai | $3,100 | 15.5% | – |
| Giao dịch trong ngày chứng khoán | $4,800 | 24.0% | $1,700 more |
| Giao dịch trong ngày tiền điện tử | $4,800 | 24.0% | $1,700 more |
Lợi thế tương lai tiết kiệm được 1.700 USD chỉ cho giao dịch này. Mở rộng quy mô trên hàng trăm giao dịch hàng năm và sự khác biệt sẽ trở nên đáng kể. Chắc chắn, các nhà đầu tư chứng khoán dài hạn cũng nhận được lãi suất 15%, nhưng họ hy sinh tính thanh khoản bằng cách khóa vốn trong hơn một năm.
Ví dụ về cách tính thuế lợi nhuận trong tương lai
Các kịch bản thực tế làm cho thuế suất giao dịch tương lai rõ ràng hơn. Một nhà kinh doanh dầu kiếm được 15.000 USD trong một năm. Việc chia tách tạo ra 9.000 USD lợi nhuận dài hạn (bị đánh thuế ở mức 15% = 1.350 USD) cộng với 6.000 USD lợi nhuận ngắn hạn (bị đánh thuế ở mức 24% = 1.440 USD). Tổng thuế: 2.790 USD.
Những người giao dịch tiền tệ đối mặt với thua lỗ cũng được đối xử tương tự. Khoản lỗ 8.000 đô la được chia theo tỷ lệ 60/40 tương tự cho mục đích khấu trừ, mang lại sự cứu trợ tốt hơn so với khoản lỗ vốn thông thường được giới hạn ở mức 3.000 đô la hàng năm.
Đối với những người có thu nhập lớn, phép toán vẫn có tác dụng. Lợi nhuận tương lai 100.000 USD phải đối mặt với lãi suất cao nhất (20% dài hạn, 37% ngắn hạn) dẫn đến tổng tiền thuế là 26.800 USD thay vì 37.000 USD theo cách xử lý thông thường.
Hãy nhớ: điều này chỉ áp dụng cho các hợp đồng đủ điều kiện theo Mục 1256. Hợp đồng tương lai không đủ điều kiện tuân theo các quy tắc tăng vốn thông thường.
Bạn nộp những mẫu đơn nào?
Mẫu 6781 xử lý mọi thứ. Người môi giới của bạn gửi Biểu mẫu 1099-B hiển thị tổng số tiền lãi và lỗ, nhưng Biểu mẫu 6781 tự động áp dụng tỷ lệ phân chia kỳ diệu 60/40. Báo cáo tương lai của IRS trở thành đơn giản hơn so với theo dõi bán hàng rửa hàng, ảnh hưởng đến hàng nghìn nhà giao dịch đang hoạt động, những người lẽ ra phải dành hàng giờ để ghi lại mọi giao dịch.
Hình thức này cũng cho phép thực hiện các cuộc bầu cử chuyển lỗ, điều mà các nhà giao dịch thông thường không thể làm được. Các khoản lỗ theo Mục 1256 có thể bù đắp cho khoản lãi của năm trước thông qua các khoản lãi được sửa đổi, hoàn lại tiền ngay lập tức thay vì chờ đợi lợi nhuận trong tương lai.
Hầu hết các nhà môi giới đều đơn giản hóa việc này bằng các bản tóm tắt cuối năm. Thị trường tương lai mở cửa lúc mấy giờ ảnh hưởng đến việc định giá vị thế cho mục đích đánh giá theo thị trường nhưng nền tảng của bạn xử lý việc tính toán.
Mark-to-Market so với Mục 1256 - Sự khác biệt chính
Các hợp đồng theo Mục 1256 được tự động xử lý theo giá thị trường: không cần giấy tờ, không cần bầu cử, không đủ tiêu chuẩn là một doanh nghiệp. Các nhà kinh doanh khác có thể chọn phương pháp đánh giá theo thị trường theo Mục 475(f), nhưng điều đó đòi hỏi phải đáp ứng các tiêu chí kinh doanh và nộp đơn bầu cử hàng năm.
Sự khác biệt chính: Mục 1256 giữ nguyên mức chia lợi ích 60/40, trong khi Mục 475(f) chuyển đổi mọi thứ thành thu nhập và lỗ thông thường. Thuật toán giao dịch tương lai và hệ thống tự động được hưởng lợi vì không có sự phức tạp nào về trạng thái của nhà giao dịch.
Hợp đồng tương lai bị đánh thuế như thế nào trong hệ thống này về cơ bản khác với các phương pháp tiếp cận thị trường tự chọn được các nhà giao dịch chứng khoán sử dụng.
Mẹo để tối đa hóa hiệu quả thuế với tư cách là nhà giao dịch hợp đồng tương lai
Cơ sở hạ tầng chuyên nghiệp giúp tuân thủ. sử dụng VPS NinjaTrader Và VPS MetaTrader đảm bảo kết nối đáng tin cậy cho chiến lược giao dịch tương lai đòi hỏi phải có thời gian chính xác.
Việc thu lỗ thuế hoạt động khác nhau ở đây. Vì quy tắc bán rửa không áp dụng cho hợp đồng Mục 1256 nên bạn có thể mua lại ngay các vị thế tương tự sau khi thua lỗ. Sự linh hoạt này hỗ trợ chiến lược giao dịch tương lai tự động đòi hỏi phải tiếp xúc thị trường một cách nhất quán.
Lưu giữ hồ sơ chi tiết về các khoản khấu trừ kinh doanh. Các nhà giao dịch chuyên nghiệp có thể khấu trừ chi phí nghiên cứu, chi phí giáo dục và công nghệ. Tài liệu của bạn chỉ số giao dịch tương lai và hệ thống: những điều này được coi là sự phát triển kinh doanh.
các quy tắc bán rửa đặc biệt miễn trừ các hợp đồng Mục 1256, không giống như cổ phiếu mà bạn phải đợi 30 ngày giữa các giao dịch tương tự. Quy định về thuế đối với giao dịch kỳ hạn trong ngày vẫn nhất quán bất kể thời gian nắm giữ, đơn giản hóa việc quản lý vị thế.
Bạn có nên sử dụng CPA cho thuế giao dịch tương lai không?
Để giao dịch đơn giản thông qua các nhà môi giới lớn, phần mềm như TurboTax sẽ tự động xử lý Biểu mẫu 6781. Tỷ lệ chia 60/40 được tính toán mà không cần can thiệp thủ công.
Trợ giúp chuyên nghiệp có ý nghĩa đối với các tình huống phức tạp: nhiều nhà môi giới, hợp đồng tương lai nước ngoài, lựa chọn trạng thái thuế của nhà giao dịch hoặc tổn thất đáng kể cần phải lựa chọn chuyển tiếp. CPA chuyên về thuế thương nhân hiểu rõ các sắc thái thuế suất giao dịch tương lai mà hầu hết các bác sĩ đa khoa đều bỏ qua.
Phần kết luận
Thuế suất giao dịch hợp đồng tương lai mang lại cho các nhà giao dịch một lợi thế thực sự thông qua việc chia tỷ lệ 60/40, đồng thời bạn tránh được những cơn đau đầu về việc bán tháo mà các nhà giao dịch chứng khoán phải đối mặt. Nếu bạn đang tích cực giao dịch, chỉ riêng việc tiết kiệm thuế thường khiến hợp đồng tương lai đáng được cân nhắc hơn là cổ phiếu hoặc tiền điện tử cho các hoạt động thị trường tương tự.
Làm đúng điều này có nghĩa là giữ được nhiều hơn số tiền bạn kiếm được trong khi vẫn có lợi cho IRS. Với 29,1 tỷ hợp đồng tương lai đổi chủ trên toàn cầu vào năm 2023, rõ ràng là những thị trường này sẽ không đi đến đâu. Cho dù bạn giao dịch để giải trí hay kiếm sống từ đó, việc hiểu rõ góc độ thuế có thể tạo ra sự khác biệt thực sự về lợi nhuận của bạn.
